ODDLYIELD (funkcija ODDLYIELD)

Opis

Vrne donos zavarovanja s prekoračitvijo (kratkim ali dolgim) zadnjega obdobja.

Sintaksa

ODDLYIELD(poravnava, zapadlost, zadnje_obresti, mera, sv, odkup, pogostost, [osnova])

V sintaksi funkcije ODDLYIELD so ti argumenti:

• poravnava    Obvezen. Datum dodelitve zavarovanja. Datum dodelitve zavarovanja je poznejši datum kot datum izdaje, ko je bilo zavarovanje poslano kupcu.

• zapadlost    Obvezen. Datum zapadlosti zavarovanja. Datum zapadlosti je datum prenehanja veljave zavarovanja.

• zadnje_obresti    Obvezen. Datum zadnjih obresti zavarovanja.

• mera    Obvezen. Obrestna mera zavarovanja.

• cena    Obvezen. Cena zavarovanja.

• odkup    Obvezen. Vrednost vnovičnega odkupa zavarovanja na 100 USD določene vrednosti.

• pogostost    Obvezen. Letno število plačil s kuponi. Za letna plačila je vrednost argumenta »pogostost« 1, za polletna 2, za četrtletna pa 4.

• osnova    Neobvezen. Je vrsta uporabljene osnove za štetje dni.

Opombe

• Microsoft Excel shrani datume kot zaporedne serijske številke, tako da jih je mogoče uporabiti pri izračunih. Za 1. januar 1900 je privzeta serijska številka 1, za 1. januar 2008 pa je serijska številka 39448, ker je na vrsti 39.448 dni po 1. januarju 1900.

• Datum poravnave je datum, ko kupec kupi kupon, kot je obveznica. Datum zapadlosti je datum poteka kupona. Recimo, da je 1. januarja 2008 izdana 30-letna obveznica, ki jo kupi kupec šest mesecev pozneje. Datum izdaje bi bil 1. januar 2008, datum dodelitve bi bil 1. julij 2008, datum zapadlosti pa 1. januar 2038, kar je 30 let po datumu izdaje 1. januarja 2008.

• Argumenti »poravnava«, »zapadlost«, »zadnje_obresti« in »osnova« so prirezani na cela števila.

• Če argumenti »poravnava«, »last_interest« ali »zapadlost« niso veljavni datumi, vrne ODDLYIELD #VALUE! .

• Če je argument < 0 ali ≤ 0, vrne ODDLYIELD #NUM! .

• Če je argument < 0 ali če je argument »osnova> 4, vrne ODDLYIELD #NUM! .

• Datum mora ustrezati spodaj navedenim pogojem, sicer ODDLYIELD napako z vrednostjo #ŠTEV! :

  zapadlost > poravnava > zadnje_obresti

• ODDLYIELD se izračuna tako:

  

  kjer je:

  • Ai = število dodatnih dni za i-to oziroma obdobje zadnjega neveljavnega kupona z obdobjem prekoračitve, ki se šteje od datuma zadnjih obresti pred datumom ponovnega odkupa dalje.

  • DCi = število dni preštetih v i-jih, oziroma zadnje obdobje neveljavnega kupona določenega kot dolžina dejanskega obdobja kupona.

  • NC = število neveljavnih obdobij kuponov, ki pripadajo presežnemu obdobju; če to število vsebuje ulomek, se zaokroži navzgor na celo število)

  • NLi = normalna dolžina dni i-jih oziroma zadnjega neveljavnega obdobja kupona znotraj presežnega obdobja kupona.

Primer

Kopirajte vzorčne podatke iz te tabele in jih prilepite v celico A1 v novem Excelovem delovnem listu. Če želite, da formule prikažejo rezultate, jih izberite, pritisnite F2 in nato tipko ENTER. Po potrebi lahko prilagodite širine stolpcev in si ogledate vse podatke.