Ten artykuł zawiera opis składni formuły i zastosowania funkcji RENT.DYSK w programie Microsoft Excel.
Opis
Zwraca roczną rentowność dyskontowanego papieru wartościowego.
Składnia
RENT.DYSK(rozliczenie;data_spłaty;cena;wykup;[podstawa])
Ważne: Daty powinny być wprowadzane przy użyciu funkcji DATA albo stanowić wyniki innych formuł lub funkcji. Na przykład w przypadku daty 23 maja 2008 należy użyć funkcji DATA(2008;5;23). Jeśli daty są wprowadzane jako tekst, mogą wystąpić problemy.
W składni funkcji RENT.DYSK występują następujące argumenty:
-
Rozliczenie Argument wymagany. Data rozliczenia papieru wartościowego. Data rozliczenia papieru wartościowego jest datą sprzedaży papieru wartościowego nabywcy, datą późniejszą niż data emisji.
-
Data_spłaty Argument wymagany. Data terminu płatności papieru wartościowego. Data spłaty to data, kiedy papier wartościowy traci ważność.
-
Cena Argument wymagany. Cena papieru wartościowego w przeliczeniu na 100 złotych wartości nominalnej.
-
Wykup Argument wymagany. Wartość wykupu papieru wartościowego w przeliczeniu na 100 złotych wartości nominalnej.
-
Podstawa Argument opcjonalny. Typ podstawy wyliczania dni, który zostanie użyty.
|
Podstawa |
Podstawa wyliczania dni |
|
0 lub pominięty |
Amerykańska (NASD) 30/360 |
|
1 |
Rzeczywiste/rzeczywiste |
|
2 |
Rzeczywiste/360 |
|
3 |
Rzeczywiste/365 |
|
4 |
Europejska 30/360 |
Spostrzeżenia
-
Program Microsoft Excel przechowuje daty jako liczby kolejne, aby można ich było używać w obliczeniach. Domyślnie dacie 1 stycznia 1900 r. odpowiada liczba kolejna 1, a dacie 1 stycznia 2008 r. odpowiada liczba kolejna 39448, ponieważ przypada 39448 dni po 1 stycznia 1900 r.
-
Rozliczenie jest datą, kiedy nabywca dokonuje zakupu papieru wartościowego, takiego jak obligacja. Data spłaty to data, kiedy papier wartościowy traci ważność. Na przykład przypuśćmy, że obligacja trzydziestoletnia została wystawiona 1 stycznia 2008 roku i została zakupiona przez nabywcę sześć miesięcy później. Datą wystawienia będzie 1 stycznia 2008, datą rozliczenia będzie 1 lipca 2008, a datą terminu będzie 1 stycznia 2038, która przypada w 30 lat po 1 stycznia 2008, czyli dacie wystawienia.
-
Argumenty rozliczenie, data_spłaty i podstawa są obcinane do liczb całkowitych.
-
Jeśli rozliczenie lub data_spłaty nie są prawidłową datą, funkcja RENT.DYSK zwraca #VALUE! wartość błędu #ADR!.
-
Jeśli argument cena ≤ 0 lub jeśli wykup ≤ 0, funkcja RENT.DYSK zwraca #NUM! wartość błędu #ADR!.
-
Jeśli podstawa < 0 lub jeśli podstawa > 4, funkcja RENT.DYSK zwraca #NUM! wartość błędu #ADR!.
-
Jeśli rozliczenie ≥ data_spłaty, funkcja RENT.DYSK zwraca #NUM! wartość błędu #ADR!.
Przykład
Skopiuj przykładowe dane z poniższej tabeli i wklej je w komórce A1 nowego arkusza programu Excel. Aby formuły wyświetlały wyniki, zaznacz je, naciśnij klawisz F2, a następnie naciśnij klawisz Enter. Jeśli to konieczne, możesz dostosować szerokości kolumn, aby wyświetlić pełne dane.
|
Dane |
||
|
16 lut 2008 |
Data rozliczenia |
|
|
1 mar 2008 |
Data spłaty |
|
|
99,795 |
Cena |
|
|
100 zł |
Wartość wykupu |
|
|
2 |
Podstawa rzeczywista/360 |
|
|
Formuła |
Opis (wynik) |
Wynik |
|
=RENT.DYSK(A2;A3;A4;A5;A6) |
Rentowność obligacji na powyższych warunkach (0,052823 lub 5,28%) |
0,052823 |
